Stellungnahme des Vorstands zum Übernahmeangebot von BC Partners

Der Vorstand der Techem AG hat heute seine Stellungnahme zum freiwilligen öffentlichen Übernahmeangebot (Barangebot) der Heat Beteiligungs III GmbH (BC Partners) veröffentlicht. Er begrüßt das Angebot, gibt aber unter Berücksichtigung der Gesamtumstände keine Empfehlung ab, das Angebot anzunehmen oder abzulehnen. Dies beruht insbesondere auf den folgenden Überlegungen:

• Die Bieterin unterstützt die Wachstumsstrategie des Vorstands in den Geschäftsfeldern Energy Services und Energy Contracting. In diesem Zusammenhang formuliert die Bieterin konkrete strategische Maßnahmen, die zum Erreichen der Wachstumsziele nach einem Vollzug des Angebots umgesetzt werden sollen. Hierzu zählen beispielsweise der weitergehende Einsatz der Funktechnologie, die Einführung innovativer Produkte und Technologien, die Optimierung der Vertriebsorganisation, Akquisitionen im In- und Ausland sowie die organische Erschließung von Auslandsmärkten über höherwertige Produkt. Der Vorstand erwartet, dass sich hieraus positive Impulse für die zukünftige Geschäftsentwicklung der Techem und somit attraktive Perspektiven für die Kunden und Arbeitnehmer der Techem ergeben.
  
  

• Der Rahmenvertrag und die darin enthaltenen weit reichenden Zusagen einschließlich der Unterstützung der jetzigen Strategie der Techem AG und dem Erhalt des Standorts und der Arbeitsplätze bekräftigen die Nachhaltigkeit der Absichten der Bieterin. Auf dieser Basis stellt BC Partners aus Sicht der Vorstands einen zuverlässigen Partner dar, der nicht zuletzt wegen seines Engagements in den Jahren 1996 bis 2001 Techem langfristig zum Wohle des Unternehmens, seiner Kunden und seiner Arbeitnehmer erfolgreich unterstützen und begleiten kann.
  
  

• Vergleichbare verbindliche Erklärungen und Aussagen zugunsten der Techem und ihrer Mitarbeiter hat Macquarie bisher nicht getroffen. Da der Vorstand auch den Angebotspreis von BC Partners für angemessen hält, sieht der Vorstand das Angebot von BC Partners aus Unternehmenssicht insgesamt gegenüber dem Übernahmeangebot von Macquarie derzeit als vorzugswürdig an. Zum Zeitpunkt dieser Stellungnahme ist die von Macquarie veröffentlichte erhöhte Gegenleistung (€ 55,00 in bar je Techem-Aktie) jedoch höher als der Angebotspreis von BC Partners (€ 52,00 in bar je Techem-Aktie) und daher aus finanzieller Sicht für die Aktionäre attraktiver. Daher gibt der Vorstand mit dieser Stellungnahme keine Empfehlung dazu ab, das Angebot anzunehmen oder abzulehnen. Der Vorstand behält sich jedoch vor, eine Handlungsempfehlung abzugeben, wenn sich die Umstände verändern.
  
  

Der vollständige Text der Stellungnahme ist im Internet unter www.techem.de abrufbar.